फिडेलिटी वेंचर्स

फिडेलिटी वेंचर्स फिडेलिटी इन्वेस्टमेंट्स का वेंचर कैपिटल प्रभाग था, जो दुनिया के सबसे बड़े एसेट मैनेजरों में से एक है। यह एक रणनीतिक निवेश इकाई के रूप में संचालित होता था, जो प्रारंभिक चरण और विकास चरण की प्रौद्योगिकी कंपनियों पर केंद्रित था। यह शाखा 2010 तक सक्रिय रही, जब इसे फिडेलिटी के निवेश परिचालन के व्यापक पुनर्गठन के हिस्से के रूप में बंद कर दिया गया। अपने संचालन के दौरान, फिडेलिटी वेंचर्स ने कृत्रिम बुद्धिमत्ता और डेटा इंफ्रास्ट्रक्चर में उल्लेखनीय निवेश किए, जिसमें डेटाब्रिक्स में हिस्सेदारी शामिल थी, जो बाद में डेटा एनालिटिक्स और मशीन लर्निंग प्लेटफार्मों में अग्रणी बन गई।

मूल कंपनी, फिडेलिटी इन्वेस्टमेंट्स, की स्थापना 1946 में फिडेलिटी मैनेजमेंट एंड रिसर्च (FMR) के रूप में हुई थी, जो 1930 में मैसाचुसेट्स में स्थापित मूल फिडेलिटी फंड की उत्तराधिकारी थी। जून 2026 तक, फिडेलिटी ने $7.8 ट्रिलियन की प्रबंधन के तहत संपत्ति और $19.9 ट्रिलियन की प्रशासन के तहत संपत्ति का प्रबंधन किया, जिससे यह वैश्विक स्तर पर सबसे बड़ी वित्तीय सेवा फर्मों में से एक बन गई। कंपनी की वेंचर गतिविधियाँ पारंपरिक म्यूचुअल फंडों से परे विविधीकरण की व्यापक रणनीति का हिस्सा थीं, विशेष रूप से एबिगेल जॉनसन के नेतृत्व में, जो 2014 में CEO बनीं।

इतिहास और विकास

फिडेलिटी वेंचर्स की स्थापना 1990 के दशक के अंत में एक समर्पित वेंचर कैपिटल शाखा के रूप में हुई थी, हालांकि सटीक स्थापना तिथि सार्वजनिक रूप से प्रलेखित नहीं है। यह अन्य फिडेलिटी निवेश वाहनों के साथ संचालित होता था, जो उभरते प्रौद्योगिकी रुझानों का लाभ उठाना चाहता था। इस शाखा ने सॉफ्टवेयर, इंटरनेट सेवाओं और कृत्रिम बुद्धिमत्ता सहित कई क्षेत्रों में निवेश किया। 2010 में, फिडेलिटी ने फिडेलिटी वेंचर्स को बंद कर दिया, रणनीतिक फोकस में बदलाव का हवाला देते हुए। यह समापन एक व्यापक पुनर्गठन का हिस्सा था जिसमें फिडेलिटी ने मुख्य वित्तीय सेवाओं पर ध्यान केंद्रित किया और बाद में 2019 में एइट रोड्स वेंचर्स के स्पिन-ऑफ जैसे अन्य चैनलों के माध्यम से वेंचर निवेश में फिर से प्रवेश किया।

अपने कार्यकाल के दौरान, फिडेलिटी वेंचर्स ने कई हाई-प्रोफाइल निवेश किए। इसका सबसे महत्वपूर्ण निवेश डेटाब्रिक्स में था, जो 2013 में अपाचे स्पार्क के मूल रचनाकारों द्वारा स्थापित एक कंपनी है। डेटाब्रिक्स एक एकीकृत डेटा एनालिटिक्स प्लेटफॉर्म प्रदान करता है जो Machine learning और Artificial intelligence क्षमताओं को एकीकृत करता है। फिडेलिटी वेंचर्स के प्रारंभिक समर्थन ने डेटाब्रिक्स को विस्तार करने में मदद की, और कंपनी ने बाद में $40 बिलियन से अधिक का मूल्यांकन हासिल किया। अन्य निवेशों में क्लाउड कंप्यूटिंग, साइबर सुरक्षा और फिनटेक में प्रौद्योगिकी फर्मों में हिस्सेदारी शामिल थी, हालांकि विशिष्ट विवरण सीमित हैं।

निवेश रणनीति और फोकस

फिडेलिटी वेंचर्स ने Generative AI और Deep learning स्टार्टअप्स पर ध्यान केंद्रित किया, इन प्रौद्योगिकियों की परिवर्तनकारी क्षमता को पहचानते हुए। यह शाखा मजबूत तकनीकी नींव और स्केलेबल व्यवसाय मॉडल वाली कंपनियों की तलाश करती थी। इसका निवेश दृष्टिकोण प्रारंभिक चरण के जोखिम लेने की इच्छा से विशेषता था, जो अक्सर सीड और सीरीज A राउंड में भाग लेता था। अनुभवी वेंचर कैपिटलिस्टों और पूर्व प्रौद्योगिकी अधिकारियों से बनी टीम ने न केवल पूंजी प्रदान की, बल्कि रणनीतिक मार्गदर्शन भी दिया, फिडेलिटी के व्यापक नेटवर्क और संसाधनों का लाभ उठाते हुए।

वेंचर शाखा का AI पर ध्यान अपने समय से आगे था, जो Large language model और Transformer (architecture) प्रौद्योगिकियों में वर्तमान उछाल से पहले का था। डेटाब्रिक्स जैसी कंपनियों में निवेश ने फिडेलिटी को डेटा-संचालित AI अनुप्रयोगों के विकास से लाभ उठाने की स्थिति में रखा। हालांकि, 2010 में समापन का मतलब था कि फिडेलिटी वेंचर्स ने बाद में AI निवेशों की वृद्धि में भाग नहीं लिया, जिन्हें अन्य फिडेलिटी संस्थाओं या बाहरी फंडों द्वारा संभाला गया।

फिडेलिटी इन्वेस्टमेंट्स के साथ संबंध

फिडेलिटी वेंचर्स FMR LLC की सहायक कंपनी के रूप में संचालित होता था, जो फिडेलिटी इन्वेस्टमेंट्स की मूल कंपनी है। यह फिडेलिटी के म्यूचुअल फंड और ब्रोकरेज परिचालनों से अलग था, हालांकि यह समान कॉर्पोरेट इंफ्रास्ट्रक्चर साझा करता था। वेंचर शाखा के निवेश फिडेलिटी के अपने खाते की ओर से किए गए थे, जिससे संस्थापक परिवार और अधिकारियों के साथ-साथ कुछ मामलों में बाहरी निवेशकों को भी लाभ हुआ। इस संरचना ने फिडेलिटी को अपने विनियमित फंड उत्पादों को प्रभावित किए बिना उच्च-जोखिम, उच्च-पुरस्कार अवसरों का पीछा करने की अनुमति दी।

2010 में फिडेलिटी वेंचर्स का समापन वित्तीय उद्योग में व्यापक प्रवृत्ति का हिस्सा था, क्योंकि 2008 के वित्तीय संकट के बाद कई एसेट मैनेजरों ने अपनी वेंचर रणनीतियों का पुनर्मूल्यांकन किया। फिडेलिटी ने अन्य वाहनों के माध्यम से निजी कंपनियों में प्रत्यक्ष निवेश जारी रखा, लेकिन समर्पित वेंचर शाखा को पुनर्जीवित नहीं किया गया। 2019 में, फिडेलिटी ने एइट रोड्स वेंचर्स को स्पिन-ऑफ किया, जो इसका अंतर्राष्ट्रीय वेंचर कैपिटल प्रभाग था, एक स्वतंत्र इकाई में, जिससे कंपनी प्रत्यक्ष वेंचर परिचालनों से और दूर हो गई।

विरासत और प्रभाव

अपेक्षाकृत छोटे जीवनकाल के बावजूद, फिडेलिटी वेंचर्स ने प्रौद्योगिकी निवेश परिदृश्य पर स्थायी प्रभाव छोड़ा। डेटाब्रिक्स का इसका प्रारंभिक समर्थन कंपनी की सफलता में योगदान दिया, और डेटाब्रिक्स तब से Machine learning इंफ्रास्ट्रक्चर बाजार में एक प्रमुख खिलाड़ी बन गया है, जो स्नोफ्लेक और अमेज़न वेब सर्विसेज जैसी फर्मों के साथ प्रतिस्पर्धा करता है। वेंचर शाखा का AI पर ध्यान भी Generative AI और Neural network प्रौद्योगिकियों पर वर्तमान जोर का पूर्वाभास करता था, जिन्होंने OpenAI और Anthropic जैसी फर्मों से भारी निवेश आकर्षित किया है।

फिडेलिटी वेंचर्स की विरासत इसके निवेश पेशेवरों के करियर में भी स्पष्ट है, जिनमें से कई ने अन्य वेंचर फंडों की स्थापना या नेतृत्व किया। शाखा का परिश्रम दृष्टिकोण और तकनीकी संस्थापकों का समर्थन करने की इच्छा ने कॉर्पोरेट वेंचर कैपिटल के लिए एक मानक स्थापित किया। हालांकि, इसके समापन का मतलब था कि फिडेलिटी 2010 के दशक में AI स्टार्टअप्स की तेजी से वृद्धि से चूक गया, एक अंतर जिसे कंपनी ने तब से अन्य निवेश शाखाओं और साझेदारियों के माध्यम से संबोधित किया है।

यह भी देखें

• फिडेलिटी इन्वेस्टमेंट्स
• Databricks
• वेंचर कैपिटल