Fidelity Ventures是富达投资（Fidelity Investments）旗下的风险投资部门，富达投资是全球最大的资产管理公司之一。该部门作为一个战略投资单位运营，专注于早期和成长期科技公司。该部门一直活跃至2010年，随后作为富达投资业务更广泛重组的一部分被关闭。在运营期间，Fidelity Ventures在人工智能和数据基础设施领域进行了显著投资，包括持有Databricks的股份，该公司后来成为数据分析和机器学习平台的领导者。
母公司富达投资成立于1946年，当时名为富达管理与研究公司（Fidelity Management & Research，简称FMR），其前身是1930年在马萨诸塞州注册成立的富达基金（Fidelity Fund）。截至2026年6月，富达管理着7.8万亿美元的管理资产和19.9万亿美元的行政监管资产，使其成为全球最大的金融服务公司之一。该公司的风险投资活动是其超越传统共同基金、实现多元化战略的一部分，尤其是在阿比盖尔·约翰逊（Abigail Johnson）于2014年出任首席执行官之后。
历史与演变
Fidelity Ventures于1990年代末作为专门的风险投资部门成立，但确切成立日期未公开记录。它与富达的其他投资工具并行运作，旨在利用新兴技术趋势获利。该部门投资于多个领域，包括软件、互联网服务和人工智能。2010年，富达关闭了Fidelity Ventures，理由是战略重心转移。此次关闭是更广泛重组的一部分，重组后富达专注于核心金融服务，并后来通过其他渠道重新进入风险投资领域，例如2019年分拆出八方创投（Eight Roads Ventures）。
在其运营期间，Fidelity Ventures进行了多项高调投资。其中最重要的一项是对Databricks的投资，该公司由Apache Spark的原始创建者于2013年创立。Databricks提供统一的数据分析平台，集成了机器学习和人工智能功能。Fidelity Ventures的早期支持帮助Databricks实现了规模化，该公司后来估值超过400亿美元。其他投资包括对云计算、网络安全和金融科技领域科技公司的持股，但具体细节有限。
投资策略与重点
Fidelity Ventures专注于生成式人工智能和深度学习初创公司，认识到这些技术的变革潜力。该部门寻求具有强大技术基础和可扩展商业模式的公司。其投资方式以愿意承担早期风险为特征，经常参与种子轮和A轮融资。团队由经验丰富的风险投资家和前科技高管组成，不仅提供资金，还提供战略指导，利用富达广泛的网络和资源。
该风险投资部门对人工智能的关注具有前瞻性，早于当前大语言模型和Transformer技术的热潮。对Databricks等公司的投资使富达能够从数据驱动的人工智能应用增长中受益。然而，2010年的关闭意味着Fidelity Ventures未能参与后来的人工智能投资激增，这些投资由富达其他实体或外部基金处理。
与富达投资的关系
Fidelity Ventures作为FMR LLC（富达投资的母公司）的子公司运营。它不同于富达的共同基金和经纪业务，但共享相同的企业基础设施。该风险投资部门的投资以富达自有账户进行，惠及创始家族和高管，在某些情况下也惠及外部投资者。这种结构使富达能够追求高风险、高回报的机会，而不影响其受监管的基金产品。
2010年关闭Fidelity Ventures是金融行业更广泛趋势的一部分，2008年金融危机后，许多资产管理公司重新评估了其风险投资策略。富达继续通过其他工具对私营公司进行直接投资，但专门的风险投资部门未再恢复。2019年，富达将其国际风险投资部门八方创投分拆为独立实体，进一步与直接风险投资业务保持距离。
遗产与影响
尽管存续时间相对较短，Fidelity Ventures对科技投资格局留下了持久影响。其对Databricks的早期支持促进了该公司的成功，Databricks此后成为机器学习基础设施市场的关键参与者，与Snowflake和亚马逊网络服务（Amazon Web Services）等公司竞争。该风险投资部门对人工智能的关注也预示了当前对生成式人工智能和神经网络技术的重视，这些技术已吸引了OpenAI和Anthropic等公司的大量投资。
Fidelity Ventures的遗产也体现在其投资专业人士的职业生涯中，其中许多人后来创立或领导了其他风险投资基金。该部门的尽职调查方法及其对技术创始人的支持意愿为企业风险投资树立了标准。然而，其关闭意味着富达错过了2010年代人工智能初创公司的指数级增长，这一差距公司已通过其他投资部门和合作伙伴关系加以弥补。
参见
- 富达投资
- Databricks
- 风险投资